Optioner öppna ränte definition

Vad är volym Öppet intresse Volym Öppna ränta - Definition Volym är det totala antalet transaktioner som fylls på varje optionsoptionskontrakt för dagen. Open Interest är det totala antalet öppna aktieoptionspositioner som flyter på marknaden som ännu inte ska stängas. Volym Öppna Ränta - Inledning Volym Öppna Ränta är en av aspekterna av aktieoptionshandel som fortsätter att baffla alternativ handelsbeginners över hela världen. Volym är det ultimata måttet på likviditet i aktiehandeln men en ytterligare åtgärd som heter Open Interest introduceras i börsoptioner. Detta ledde till det gemensamma missförståndet att öppen ränta är den enda determinanten av likviditet i options trading. Ingenting kan vara längre än sanningen. Vi ska i denna handledning undersöka den korrekta metoden för att bestämma likviditeten i alternativhandel. Varför likviditetsfrågor i aktieoptioner Trading Före rollerna av volym och öppen ränta för att bestämma likviditeten i optionsoptionerna förklaras, är det absolut nödvändigt att förstå vad likviditet är och varför det är viktigt med aktieoptionshandel. Vilken likviditet som köpoptionsavtal innebär är hur lätt de kan köpas och säljas till marknadspriset. Optionsoptioner som är mycket likvida eller kraftigt handlade kan omedelbart köpas eller säljas till rådande marknadspris enkelt och omedelbart, medan köpoptioner som är mindre likvida eller smidigt handlade tenderar att ta lång tid att fylla och till mycket ofördelaktiga priser . Som i någon form av handel är det bäst att handla starkt likvida instrument. Kontrakt med starkt likvida optionsoptioner fylls snabbt till rådande pris och har extremt smala budfrågor. Detta garanterar att orderna fylls till det pris som du ser på marknaden när du vill och det budet spridningsförlust reduceras. Optionsoptioner som har låg likviditet blir fyllda mycket långsamt eftersom det är svårt att hitta en köpare eller en säljare på marknaden. Eftersom risken för marknadsmäklare som säljer låga likviditetsoptioner är ganska hög kompenseras den risken av en bred budförfrågning som ökar förlusten på förhand. Faktum är att om du har mycket låga likviditetsoptioner kan det till och med vara omöjligt att hitta en köpare för dessa alternativ. Tidigt i mina optionshandelår har jag någonsin köpt mycket illikvida alternativ och hållit dem hela vägen till utgången helt enkelt för att ingen marknad beslutsfattare är villiga att köpa dem från mig. Volymen och öppen ränta för varje optionsoptionskontrakt ger en indikation på deras likviditet vilket gör det viktigt att förstå dem fullständigt. Vad är volymvolymen mäter antalet transaktioner som ägde rum för varje optionsoptionsavtal för den dagen. Om ett visst optionsoptionsavtal köps eller säljs 5000 gånger om dagen, kommer volymen att återspegla 5000. Vanligtvis är ju högre volymen av ett optionsprogram kontrakt, desto högre är likviditeten. Börsoptioner med liten eller ingen volym kan emellertid inte anses vara illamående, eftersom aktieoptionerna är så kraftigt handlade som underliggande lager och det tar lite tid för att en viss volym ska byggas upp hela dagen. Alternativvolymen används också vid beräkningen av den populära kontrastindikatorn, Put Call Ratio. Personal Options Trading Mentor Ta reda på hur mina studenter gör över 87 vinst Månatligt, säkert, handelsalternativ på den amerikanska marknaden, även i en ekonomisk nedgång Vad är öppen ränta Öppna intressen är antalet öppna positioner som flyter på marknaden. Ett öppet läge skapas när du köper för att öppna eller sälja för att öppna ett optionsoptionsavtal som ökar öppen ränta med 1. När du säljer för att stänga eller köpa för att stänga den positionen, minskar den öppna räntan med 1. I allmänhet är ju högre öppen ränta , ju mer ett särskilt kontrakt handlas och därmed en högre likviditetsnivå. Återigen kan ett lågt öppet intresse inte betraktas som ett tecken på illikviditet, eftersom nya köpoptionsavtal startar från 0 öppen ränta och bygger upp den över tiden. Öppet intresse används också i tekniska indikatorer som Option Pain. Volym, öppen ränta och likviditet Det finns ett vanligt missförstånd att likviditeten representeras enbart genom öppen intresse för options trading. Det där är fel. Till skillnad från aktiehandel där den bästa likviditetsmåttet är en lagervolym är volymen inte ett bra mått på likviditet i optionshandel eftersom många av kontrakten om pengaroptioner fortsätter att vara väldigt flytande trots att volymen är mycket låg. Detta orsakade många alternativ handlare vända sig till nästa unika nummer, det öppna intresset, som en indikation på likviditet. Detta är inte heller korrekt eftersom varje enskild optionsavtal startade med 0 öppen ränta när den lanserades i börsen och sedan byggde upp öppen ränta, eftersom fler och fler köpoptioner köper det alternativkontraktet. Om 0 öppen ränta innebär en helt illikvivalent optionsavtal, hur är det då då optionshandlare bygger upp en portfölj med det här optionsavtalet? I optionshandel är likviditet verkligen hur snabbt och villiga marknadsaktörer ska handla med dig. När ett optionsoptionsavtal initieras först med 0 öppen ränta, köper köpoptioner som köpoptionen verkligen köp av dem från marknadsmäklare och när marknadsaktörer är säkra på att snabbt säkra sina positioner med dessa optioner, kommer de att begränsa erbjudandet fråga spridningen av det specifika kontraktet, men om de inte är övertygade om att de kan få en snabb vinst från att sälja dig ett visst optionsavtal, kommer de att kompensera den risken med ett bredare budgivningsutbud. Budgivningen kan emellertid ibland vara vilseledande, eftersom budet på mycket illikvida aktieoptioner plötsligt kan minska i intradaghandel på grund av att enstaka stora order läggs på den. Det här fenomenet bedömer likviditeten baserat på att bjuda spridning vilseledande också. För att säkerställa att ett aktieoption har hög likviditet bör det därför ha hög volym och öppen ränta samt ett stramt bud fråga spridning. Ett exempel på sådana starkt likvida alternativ är eventuella optionsoptioner på QQQQ. Öppet intresse och volym kan också bidra till att ange ovanligt hög aktivitetsnivå på ett optionsavtal på dagar där volymen överstiger öppen ränta. Sammanfattningsvis möjliggör volym och öppen ränta alla valmöjligheter som handlar om att bestämma likviditeten för eventuella kontrakt om kontraktet innan de begås. I allmänhet skulle pengemängderna (ATM) ha den högsta volymen och öppna räntan, bli mindre tungt handlade eftersom det går mer och mer i pengarna eller ut ur pengarna. Detta tyder på att pengemöjligheterna i allmänhet är mer likvida än i pengarna eller ur pengarna alternativen av samma lager och utgången. Det här fenomenet beror på det faktum att de flesta spekulativa och säkringsstrategierna använder pengar alternativen mer än i pengarna eller ur pengarna. Ett enkelt exempel skulle vara ett skyddssätt där investerare köper till pengarna för att säkra risker i en aktieportfölj. Optionshandlare som spekulerar på ett högt flyktigt drag i den närmaste framtiden skulle använda en långsträcka. som åter består av att köpa på penga samtal och sätta alternativ. Volym och öppna intressefrågorReal-time efter timmar Pre-Market News Flash Quote Sammanfattning Citat Interactive Charts Standardinställning Observera att när du väljer ditt val kommer det att gälla alla framtida besök på NASDAQ. Om du, när som helst, är intresserad av att återgå till standardinställningarna, välj Standardinställning ovan. Om du har några frågor eller stöter på några problem med att ändra standardinställningarna, vänligen maila isfeedbacknasdaq. Vänligen bekräfta ditt val: Du har valt att ändra standardinställningen för Quotes Search. Detta kommer nu att bli din standardmålsida om du inte ändrar din konfiguration igen, eller du tar bort dina cookies. Är du säker på att du vill ändra dina inställningar Vi har en tjänst att fråga Vänligen inaktivera din annons blockerare (eller uppdatera dina inställningar för att säkerställa att javascript och cookies är aktiverade) så att vi kan fortsätta att förse dig med de förstklassiga marknadsnyheterna och data som du kan förvänta oss från oss. Kort (eller kort position) BREAKNING NER Kort (eller kort position) När du kommer till en kort position görs vanligen med aktier, samma logik gäller för andra typer av tillgångar som lager optioner, börshandlade fonder (ETF), råvaror och valutor. Kort säljande placerar investeraren i en obegränsad risk och en begränsad belöning. Till exempel, om en investerare går in i en kort position på en börshandel på 20, är ​​det mest han kan få 20 mindre avgifter, medan det mesta som han kan förlora är oändligt eftersom lagret tekniskt kan öka i pris för alltid. Kortsäljning är en strategi att använda om du tror att priset på den underliggande tillgången kommer att minska i framtiden och du vill dra nytta av den förlusten. Kortpositionsmekanik och exempel För att kortsluta ett lager måste en investerare låna aktierna från sitt mäklarföretag och komma överens om att betala en ränta som avgift. När aktierna är säkrade och lånade, säljer investeraren dem på den öppna marknaden till det aktuella priset och tar emot kontanterna för handeln. Vid denna tidpunkt redovisas ett negativt positionsbelopp på investerarkontot. Senare, om priset sjunker köper investeraren samma antal aktier på den öppna marknaden och returnerar dem till mäklaren. Om aktierna har minskat ger investeraren en vinst. Om aktierna ökade i pris över tiden, tar investeraren en förlust och betalar dessa pengar till mäklarfirman. Tänk exempelvis att Company XYZ handlar 100 per aktie och en investerare anser att priset kommer att sjunka under de närmaste sex månaderna. Han beslutar att kort sälja 100 aktier i Company XYZ. Transaktionen initieras och investeraren ser 10.000 kontanter i sitt konto samt en negativ 10.000 position i Företag XYZ. Mycket ofta, om inte hela tiden, är dessa pengar inte tillgängliga och förblir frysta i kontot. Att låna aktierna i sex månader, samtycker investeraren till att betala 8 räntor. Sex månader senare prissätts aktierna till 75 per aktie. Kontot ser nu ut som följer: Kort försäljning fortsätter 10.000 Kort position i Företag XYZ 7.500 Marginalränta 800 På denna punkt köper investeraren 100 aktier till marknadspris och returnerar dem till mäklaren. Hans vinst är: Profit 10 000 - 7,500 - 800 1 700 Lär dig mer om denna dynamiska strategi genom att läsa när du ska korta ett lager.