Obs: samma position kan upprättas med hjälp av uppsättningar. Resultatförlusten ovan påverkar inte provisioner, räntor eller skattemässiga överväganden. I det här fallet uppnås maximalt vinst vid utgången av lagret mellan 75 och 80. Vid 75 skulle 75, 80 och 85 samtal upphöra att vara värdelösa och de 70 samtalen skulle vara värd 500. Således skulle du uppnå din maximala vinst av 400 (500 - 100 initial debitering). Mellan 75 och 80 är förlusten på de korta 75 samtalen mer än kompenserad av de 70 samtalen. Eftersom 80 och 85-samtalen åter skulle upphöra att vara värdelösa, är värdet vid utgången detsamma som värdet på 7075-tjuranropsspridningen (5). För varje pris över 85 eller under 70, upplever du maximal förlust på 100. Om du gillar idén bakom kondor, se till att kolla långa fjärilar och korta fjärilar. Dessa kan vara jämförbara strategier beroende på dina mål. Kolla in oss Vad vi erbjuder Security amp Risker hittade inte vad du behövde Låt oss veta. Mäkleri Produkter: Inte FDIC Försäkrad Mötet Ingen Bankgaranti Månad Maj Förlora VärdeoptionerXpress, Inc. ger inga investeringsrekommendationer och ger inte ekonomisk, skatte - eller juridisk rådgivning. Innehåll och verktyg tillhandahålls endast för utbildnings - och informationssyfte. Eventuella aktier, alternativ eller futures symboler som visas är endast illustrativa och är inte avsedda att visa en rekommendation att köpa eller sälja en viss säkerhet. Produkter och tjänster avsedda för amerikanska kunder och kanske inte är tillgängliga eller erbjuds i andra jurisdiktioner. Onlinehandel har inneboende risk. Systemrespons och åtkomsttider som kan variera beroende på marknadsförhållanden, systemprestanda, volym och andra faktorer. Optioner och terminer medför risk och är inte lämpliga för alla investerare. Vänligen läs Karakteristik och risker för standardiserade optioner och riskupplysningsdeklaration för framtider och alternativ på vår hemsida innan du ansöker om ett konto, även tillgängligt genom att ringa 888.280.8020 eller 312.629.5455. En investerare bör förstå dessa och ytterligare risker före handel. Multipla benalternativsstrategier kommer att innebära flera provisioner. Charles Schwab Amp Co. Inc. optionsXpress, Inc. och Charles Schwab Bank är separata men anknutna företag och dotterbolag till The Charles Schwab Corporation. Mäklareprodukter erbjuds av Charles Schwab amp Co. Inc. (Member SIPC) (Schwab) och optionsXpress, Inc. (Member SIPC) (optionsXpress). Inlåning och utlåningsprodukter och tjänster erbjuds av Charles Schwab Bank, medlem FDIC och en likvärdig bostadslånare (Schwab Bank). kopiera 2017 optionsXpress, Inc. Alla rättigheter förbehållna. Medlem SIPC. Bull Condor Spread Bull condor spridningen är en options trading strategi som är utformad speciellt för att returnera en vinst om priset på en säkerhet stiger inom ett prognostiserat prisintervall. Dess ungefär som tjurfjärilen sprids, men det behöver inte ha samma nivåer av noggrannhet. Det är en avancerad strategi som kräver fyra separata transaktioner för att skapa en debitsspridning. Förskottskostnaderna är relativt låga och avkastningen på investeringen kan vara mycket hög om säkerheten utförs som förväntat. På denna sida har vi omfattat denna strategi i detalj, bland annat varför och när det ska användas och dess potential för vinst och förlust. Key Points Bullish Strategi Ej Lämplig för Nybörjare Fyra Transaktioner (kombination av köp av amputtalande samtal vid olika strejker) Kan också använda Putt Debit Spread (Upfront Kostnad) Medium Trading Level Required Sektion Innehåll Snabblänkar Rekommenderade Alternativ Mäklare Läs recension Besök Mäklare Läs recension Besök Mäklare Läs recension Besök mäklare Läs recension Besök mäklare Läs recension Besök mäklare Bull condor spridningen är utformad för att användas när du förväntar dig en säkerhet att stiga i pris, och du är övertygad om att du kan exakt förutsäga det pris det kommer att stiga till. De relativt låga kostnaderna och hög avkastning på investeringar gör det till en bra strategi att maximera vinsten från en exakt prognos. Du kommer att få maximal vinst om säkerheten stiger inom en viss pris raseri, vilket gör spridningen lite mer flexibel att tjurfjärilen sprids där du måste exakt förutse ett exakt pris för att maximera avkastningen. Tillämpa Bull Condor Spread Detta är en av de mest komplexa alternativ handelsstrategierna finns, och det finns fyra transaktioner involverade. Du måste använda köpet för att öppna order och köpa till nära order, eftersom spridningen kräver både köpoptioner och skrivalternativ. Du kan göra alla dessa transaktioner samtidigt om du vill behålla saker så enkelt som möjligt, eller du kan använda leggingstekniker för att gå in i varje handelsben individuellt. Legging kan potentiellt returnera högre vinster, men du måste få dina timing helt rätt. Innan du kan fastställa spridningen måste du bestämma det prisklass som du tror att den underliggande säkerheten kommer att öka till. För att hjälpa till att illustrera hur denna strategi används, använd ett exempel där Company X-aktien handlar på 50, och du förväntar dig att priset stiger till någonstans mellan 55 och 57. Då måste du göra följande fyra transaktioner : Skriv samtal baserat på företag X-aktien, med en strejk på 55 Skriv samma antal samtal baserat på företag X-lager, med en strejk på 57 Köp samtal baserat på företag X-aktien, med en strejk på 53 Köp samtal baserat på företag X lager, med en strejk på 59 Såsom du kan se behöver du skriva ett parti samtal med en strejk som motsvarar den låga delen av det prisklass du prognoserar och skriva ett annat parti med en strejk som är lika med den höga delen av det prisklass du prognoserar. Du köper också ett parti samtal med en lägre strejk och köper ett parti samtal med en högre strejk. Det faktum att fyra transaktioner krävs är givetvis en komplicerad strategi, men processen är faktiskt relativt enkel när du förstår vad du måste göra. Samtliga samtal bör ha samma utgångsdatum som borde vara runt det datum då du förväntar dig att X X-lageret når det prisintervall du har förutsagt. Den faktiska spridningen av strejken kan vara så bred som eller så smal som du vill. I ovanstående exempel har vi använt en 2 skillnad mellan varje strejk, men du kan göra det här 1, 3 eller ännu mer. Ju strängare intervallet desto mer kan du dra nytta av, men din prognos behöver vara mer exakt. Med ett större utbud kommer de potentiella belöningarna att vara lägre men du behöver inte en så exakt utsikter. De fyra transaktionerna kommer att resultera i en debetfördelning vilket innebär att det kommer att bli en uppskjuten kostnad. För det här exemplet ska vi använda följande teoretiska priser och anta att för varje transaktion du köper eller skriver 1 optionsavtal, var och en består av 100 alternativ. Alternativ med strejk på 55 handlas på .45. Du skriver ett kontrakt och får 45. Alternativ med strejk på 57 handlar på .25. Du skriver ett kontrakt och får 25. Alternativ med strejk av 53 handlas på .85. Du köper ett kontrakt och betalar 85. Alternativ med strejk av 59 handlas på .20. Du köper ett kontrakt och betalar 20. Du har därför betalat totalt 105 och fått totalt 70 för en nettovikt på 35. Det här är den första kostnaden för att skapa denna tjurkondor spridning, och är det mesta du kan förlora . Observera att vi inte har beaktat några provisionskostnader för enkelhets skull. Vi bör också påpeka att du kan skapa en tjurkondensspridning genom att ersätta samtalen med uppsättningar också. I teorin, med hjälp av antingen satser eller samtal bör kosta samma belopp och erbjuda samma potentiella avkastning. I praktiken kan det ibland vara billigare att använda samtal snarare än sätter eller tvärtom, så det är värt att se vilket är mest kostnadseffektivt. Vi kommer nu att titta på vinst - och förlustpotentialen för tjurkondorspridningen, baserat på exemplet ovan med hjälp av samtal. Resultatförlustförlust Tjurkondorspridningen returnerar den maximala vinsten om priset på den underliggande säkerheten ligger någonstans mellan strejkningarna av de två korta benen vid utgången av utgången. Fortsatt med ovanstående exempel skulle detta innebära att företaget X-lager skulle behöva vara mellan 55 och 57 vid utgångsdatum. Om beståndet inte gick upp tillräckligt i pris, eller om det gick för högt, skulle spridningen göra en förlust. Vi ska nu titta på några hypotetiska scenarier och vad resultatet skulle vara. Företag X-aktien ökar till 55 vid utgången av det långa benet med strejken på 53 skulle vara i pengarna och värt omkring 200 (100 alternativ på 2 vardera). Alla andra kontrakt skulle upphöra att vara värdelösa, eftersom de skulle vara antingen på pengarna eller ut ur pengarna. Vinsten skulle vara 200 värden av optionerna ägda minus initialavgiften på 35, för totalt 165. Bolagets X-lager ökar till 56 vid utgången av det långa benet med strejken på 53 skulle vara i pengarna och värda omkring 300 (100 alternativ vid 3 vardera). Det korta benet med strejken på 55 skulle vara i pengarna och bära en skuld på cirka 100 (100 alternativ på 1 vardera). De andra kontrakten skulle vara ute av pengarna och löpa ut värdelösa. Vinsten skulle vara 300 värden av optionerna ägda minus 100-skulden och minus initialavgiften på 35 för totalt 165. Bolagets X-aktie ökar till 57 vid utgången av det långa benet med aktiekursen 53 kommer att vara i pengarna och värt runt 400 (100 alternativ på 4 vardera). Det korta benet med strejkpriset på 55 skulle vara i pengarna och bära en skuld på cirka 200 (100 alternativ på 2 vardera). De andra kontrakten skulle vara på pengarna eller ur pengarna och upphöra att vara värdelösa. Vinsten skulle vara 400 värden av optionerna ägda minus 200-skulden och initial debitering på 35, för totalt 165. Som du kan se, oavsett exakt var priset på bolagets X-lager slutar, ger det mellan 55 och 57 Den maximala vinsten returneras. Strategin skulle förlora pengar om den underliggande säkerheten inte ökade tillräckligt och alla alternativ löpte ut värdelösa. Det skulle också förlora pengar om den underliggande säkerheten ökade för mycket och slutade över den högsta strejken (59 i detta exempel). Detta beror på att eventuell nettovinst på de långa benen skulle kompenseras av en nettoskuld på de korta benen vilket innebär att den ursprungliga investeringen skulle gå förlorad. Det är inte möjligt att förlora mer än den ursprungliga investeringen dock. Fördelar amp Nackdelar Tjurkondor spridningen gör att du kan göra hög avkastning på din investering om du kan vara rimligt noggrann när du förutser ett pris där den underliggande säkerheten kommer att öka till. Du behöver inte vara 100 korrekt eftersom det ger maximal vinst för att ge priset på säkerheten upp till inom det angivna intervallet. En stor fördel med tjurkondorspridningen är att den är flexibel så att du kan välja hur bred eller smal du vill ha det angivna intervallet till. De övriga främsta fördelarna med denna strategi är de relativt låga kostnaderna och de begränsade potentiella förlusterna. När det gäller nackdelar är den stora nackdelen strategins komplexitet. Det är absolut inte en lämplig strategi för nybörjare, med fyra transaktioner som är inblandade i att skapa spridningen. Dessa många transaktioner innebär också att du kommer att betala högre provisioner, vilket självklart kan påverka potentiella vinster. Du behöver vara ganska bra för att förutsäga hur mycket en säkerhet kommer att flytta i pris vilket inte är lätt, även om du kan dra nytta av att ange ett prisklass snarare än ett exakt pris. Fördelarna med tjurkondensspridningen är rimligt tydliga och det är verkligen en strategi som har sina användningsområden. För en näringsidkare som vill försöka dra nytta av exakta prisrörelser förutsägelser, men vill ha lite utrymme för fel, är det uppenbarligen tilltalande att kunna dra nytta av ett visst intervall. Detta är särskilt så, med tanke på de relativt låga kostnaderna och de höga potentiella fördelarna. Men du borde verkligen bara använda den här strategin om du har en anständig nivå av handelserfarenhet och är övertygad om dina prognosförmågor. Condor Options Limited Profit Maximal vinst för lång condor optionsstrategin uppnås när aktiekursen faller mellan 2 mitten slår vid utgången. Det kan härledas att den maximala vinsten är lika med skillnaden i strejkpriserna för de två lägre slående samtalen, mindre med den initiala debet som tas för att komma in i handeln. Formeln för beräkning av maximalt vinst ges nedan: Max vinstvärdepris för lägre strejk Kort samtal - Starkpris för lägre streck Långt samtal - Betald netto premie - Provisioner Betald max vinst uppnådd när underliggande pris ligger mellan strejkpriserna för 2 Korta samtal Begränsad risk Den maximala möjliga förlusten för en lång kondoroptionsstrategi är lika med den initiala debet som tas vid inmatningen av handeln. Det händer när det underliggande aktiekursen vid utgångsdatum är vid eller under lägsta aktiekurs och uppträder också när aktiekursen ligger på eller över det högsta lösenpriset för alla alternativ. Formeln för beräkning av maximal förlust anges nedan: Max Loss Net Premium Paid Commissions Betalad Max Loss uppträder när priset på underliggande strejk Pris för högre strejk Långt samtal Långtidsintervall Det finns 2 jämnliga poäng för kondorpositionen. Breakeven poäng kan beräknas med hjälp av följande formler. Upper Breakeven Point Strike Pris på högsta strejk Långsamtal - Nettopremie Mottagad Nedre Breakeven Point Strike Pris på Låg Strike Långt Call Net Premium Received Antag att XYZ-aktien handlas på 45 i juni. En alternativhandlare går in i en kondorhandel genom att köpa ett JUL 35-samtal till 1100, skriva ett JUL 40-samtal till 700, skriva ett annat JUL 50-samtal till 200 och köpa ett annat JUL 55-samtal till 100. Den nettobetalning som krävs för att komma in i handeln är 300 , vilket också är hans maximala möjliga förlust. För att ytterligare se varför 300 är den maximala möjliga förlusten, låt oss undersöka vad som händer när aktiekursen sjunker till 35 eller stiga till 55 vid utgången. Vid 35 upphör alla alternativ värdelösa, så den initiala avgiften på 300 är hans maximala förlust. Vid 55 upphör det långa JUL 55-samtalet värdelöst medan det långa JUL 35-samtalet värt 2000 används för att kompensera förlusten från det korta JUL 40-samtalet (värt 1500) och det korta JUL 50-samtalet (värt 500). Således lider den långa kondorhandlaren fortfarande den största förlusten som motsvarar de 300 initiala debet som tas vid inmatningen av handeln. Om istället vid utgången av juli handlas XYZ-aktier fortfarande vid 45, utgår endast JUL 35-samtalet och JUL 40-samtalet i pengarna. Med sitt långa JUL 35-samtal värt 1000 för att kompensera det korta JUL 40-samtalet värderat till 500 och den initiala avgiften på 300, kommer hans vinst till 200. Det maximala resultatet för kondorhandeln kan vara lågt i förhållande till andra handelsstrategier, men det har en relativt bredare vinstzon. I det här exemplet uppnås maximal vinst om det underliggande aktiekursen vid utgången är mellan 40 och 50. Obs! Även om vi har täckt användningen av denna strategi med hänvisning till aktieoptioner är condor lika tillämplig med ETF-alternativ, indexoptioner samt alternativ på terminer. Provisionskommissionskostnader kan få en betydande inverkan på den totala vinsten eller förlusten vid genomförandet av optionsstrategier. Deras effekt är ännu mer uttalad för condor eftersom det finns 4 ben som är involverade i denna handel jämfört med enklare strategier som de vertikala spridda som bara har 2 ben. Om du gör flera olika alternativ handlar ofta, bör du kolla mäklarfirman OptionsHouse där de tar ut en låg avgift på endast 0,15 per kontrakt (4,95 per handel). Liknande strategier Följande strategier liknar condor eftersom de också är låga volatilitetsstrategier som har begränsad vinstpotential och begränsad risk. Neutral Kalender Spread Short Condor Den omvända strategin till den långa kondor är den korta condor. Korta spridningsspridningar används när man observerar volatiliteten i priset på det underliggande lagret är högt. Iron Condor Det finns en något annorlunda version av den långa kondorstrategin som kallas järnkondor. Det debiteras med en kredit i stället för en debet och innebär mindre provisionskostnader. Wingspreads Condorspridningen hör till en familj av sprider som kallas wingspreads, vars medlemmar är uppkallade efter en myriad av flygande varelser. Klar för att börja handla Ditt nya handelskonto finansieras omedelbart med 5.000 virtuella pengar som du kan använda för att testa dina handelsstrategier med hjälp av OptionHouses virtuella handelsplattform utan att riskera hårda intjänade pengar. När du börjar handla för riktiga kommer alla affärer som gjorts under de första 60 dagarna att vara provisionsfri upp till 1000 Detta är ett begränsat erbjudande. Agera nu kan du också fortsätta läsa Köpa strängles är ett bra sätt att spela in resultat. Många gånger, aktiekursavstånd upp eller ner efter kvartalsresultatrapporten men ofta kan rörelsens riktning vara oförutsägbar. Till exempel kan en avyttring ske trots att resultatrapporten är bra om investerare hade förväntat sig bra resultat. Läs vidare. Om du är mycket bullish på ett visst lager på lång sikt och vill köpa varan men anser att den är lite övervärderad för tillfället så kanske du vill överväga att skriva säljoptioner på lageret som ett medel för att förvärva det på en rabatt. Läs vidare. Kallas även digitala alternativ tillhörande binära alternativ till en speciell klass av exotiska alternativ där alternativhandlaren spekulerar rent på underliggande riktning inom en relativt kort tidsperiod. Läs vidare. Om du investerar Peter Lynch-stilen och försöker förutsäga nästa multi-bagger, skulle du vilja veta mer om LEAPS och varför anser jag att de är ett bra alternativ för att investera i nästa Microsoft. Läs vidare. Kassaflöden utgivna av aktier har stor inverkan på deras optionspriser. Detta beror på att det underliggande aktiekursen förväntas sjunka med utdelningsbeloppet på förfallodagen. Läs vidare. Som ett alternativ till att skriva täckta samtal kan man skriva in en tjurskaltspridning för en liknande vinstpotential men med betydligt mindre kapitalkrav. I stället för att hålla den underliggande aktien i den täckta samtalsstrategin, alternativet. Läs vidare. Vissa aktier betalar generösa utdelningar varje kvartal. Du är berättigad till utdelningen om du innehar aktierna före utdelningsdagen. Läs vidare. För att uppnå högre avkastning på aktiemarknaden är det ofta nödvändigt att ta upp högre risk för att göra fler läxor på de företag du vill köpa. Ett vanligt sätt att göra det är att köpa aktier på marginalen. Läs vidare. Daghandel alternativ kan vara en lyckad, lönsam strategi men det finns ett par saker du behöver veta innan du använder börja använda alternativ för dag handel. Läs vidare. Lär dig om sätta samtalskvoten, sättet det härleds och hur det kan användas som en kontrastindikator. Läs vidare. Satsningsparitet är en viktig princip i optionsprissättning som först identifierades av Hans Stoll i sitt papper, The Relationship between Put and Call Prices, 1969. Den säger att premien på ett köpoption innebär ett visst rättvist pris för motsvarande säljoption har samma lösenpris och utgångsdatum, och vice versa. Läs vidare. I alternativhandel kan du märka användningen av vissa grekiska alfabet som delta eller gamma när man beskriver risker förknippade med olika positioner. De är kända som grekerna. Läs vidare. Eftersom värdet på aktieoptionerna beror på priset på det underliggande lagret, är det användbart att beräkna det verkliga värdet på beståndet med hjälp av en teknik som kallas diskonterat kassaflöde. Läs vidare. IRON CONDOR Iron Condor anses vara en avancerad options trading strategi. Det anses vara avancerat eftersom det använder mer än bara 2 alternativ. Condor består av 4 olika alternativ och därmed måste näringsidkaren vara medveten om alla fyra alternativen och deras priser. När du handlar några kondorer blir det lättare. Men för dem som aldrig har handlat med kondorer innan det kan vara förvirrande. Jag tycker om att tänka på järnkondoren som två kreditspridningar. En med samtal och en med puttar. Ha båda av dem på samma gång och du har en Iron Condor. Om du redan handlar kreditspreadar, vet du redan hur man handlar med kondor. Du kan öka din potential avkastning utan att behöva mer marginal. I grunden sätter Iron Condor en låda runt ett lager. Så länge aktiekursen stannar kvar i lådan, gör condor bra. Om beståndet går utanför lådan, tappar kondor pengar. Det finns många variationer av Condor. Baserat på de strejkpriser du väljer kan du ställa upp det för att vara aggressivt eller konservativt. Ju närmare dina strejkar är för pengarna desto mer kredit kommer du att få när du går in i handeln, desto mer riskabelt är handeln. Ju högre chans att ha en positiv handel desto mindre är den faktiska mängden kredit. Mindre risk: mindre belöning. Du kan till och med öka din sannolikhet för vinst genom att justera din kondorposition när det kommer i trubbel. Detta uttalande kommer att argumenteras mot av vissa handlare som säger att järnkondoren är en handel som inte bör anpassas. Men jag känner att varje handel ska ha ordentliga penninghanterings - och justeringstekniker så att ingen handel torkar ut dig. Om du anmäler dig till min GRATIS Option Selling Course kommer jag att visa dig några exempel på Iron Condor trades tillsammans med justeringar. För att registrera fyller du bara i ditt namn och e-postmeddelande i anmälningsformuläret längst upp till höger om den här sidan. Men let8217s går över ett enkelt exempel på en Condor. Från och med slutet av 3202012 var priset per aktie av Apple-lager 605,96. Let8217s säger att vi tycker att Apple kommer att handla mellan 550 och 650 för de närmaste 31 dagarna. För att göra en järnkondor skulle vi sälja ett samtalskreditspridning och sätta kreditspread. Sälj till Öppet 1 april 650 Ring Köp för att öppna 1 april 660 Ring Sälj till Öppna 1 april 550 Sätt Köp till Öppet 1 April 540 I det ovanstående exemplet sålde vi ett samtal med ett 650-pris och köpte en till 660 slagpriset . Så om AAPL stannar under 650, vinner denna del av handeln. Om AAPL går över 650, skyddar de 660 samtalen oss och begränsar vår förlust. Jag sålde också en 550 Put och köpte en 540 Put. Om AAPL stannar över 550, vinner denna del av handeln. Så med denna handel vill jag att AAPL ska ligga mellan 550 och 650. Den kan röra sig upp och ner i sin låda. Det är bra, stanna bara i lådan. Varje dag som går förlorar alternativen värde. Det innebär att de sålda alternativen är mindre värda och handeln är positiv. När alternativen förlorar tillräckligt värde kan jag avsluta handeln genom att köpa tillbaka järnkondoren eller bara låta den löpa ut värdelös. Jag handlar Iron Condors varje månad. Bli medlem idag för att få tillgång till min webbplats och mina nuvarande affärer. Du kan också se mina tidigare affärer och hur jag justerade dem när jag var tvungen att. Läs mer om att bli medlem. Prissättning En Condor Let8217s lägger till några priser till vårt tidigare exempel. Sälj till Öppna 1 april 650 Ring till 9,55 kredit Köp till Öppet 1 april 660 Ring till 7,47 debit Sälj till Öppna 1 april 550 Lägg till 5,65 kredit Köp för att öppna 1 april 540 Lägg till 4,27 debit Dessa är reala priser vid slutet på 3202012 med 31 dagar till utgången. Så hur mycket kan vi göra Samtal (9,55 minus 7,47) 2,08 Puttar (5,65 min 4,27) 1,38 Vi kan göra totalt 3,46 krediter som översätter till 346 dollar. Hur mycket kan vi förlora Marginalen för denna handel är skillnaden mellan strejken minus krediten. Eftersom strejkningarna är 10 poäng är det 1000. Kom ihåg att varje option är 100 aktier och optionspriserna är per aktie. Vår kredit är 346. Således skulle marginalen vi skulle ha i vårt konto för att göra denna handel vara 654. Det är också det maximala vi kan förlora på denna handel. Om vi tar krediten och delas med marginmaxförlusten får vi vår möjliga avkastning på investeringen. 346654 52. Med denna höga potentiella avkastning är vår sannolikhet för handeln utgående 60,45. Om vi ville ha en högre sannolikhet att gå ut, skulle vi behöva flytta våra strejk längre bort från pengarna. Så istället för att sälja 550 och 650 kunde vi sälja 525 och 675. Det kommer att leda till mindre kredit (vinst), men en högre chans att handeln löper ut värdelös. Entering Iron Condor De flesta alternativ handlare jag vet gör Iron Condors på index och ETF. Som RUT, SPX, IWM, SPY, DIA, XLE och andra. Detta görs eftersom det finns mindre att oroa sig för. Dåliga nyheter för ett företag kommer inte att skada positionen mycket. En vinst överraskning eller besvikelse kommer inte att skada positionen mycket. Plus dessa instrument är mycket stora och väldigt flytande. Det finns två sätt att veta vilka strykpriser som ska väljas för din kondor. 1. Teknisk analys. Om du är en kartläggare och bestämma supportresistance och retracements nivåer kan du använda denna information för att bestämma dina strejker. 2. Statistik. Du kan också använda volatilitets - och standardavvikelser för att bestämma vilka strejk att sälja baserat på vilken sannolikhet för vinst du vill ha. Jag själv tycker om statistikmetoden, för att jag har funnit det tekniska arbetet utom när de inte gör det och jag vill hellre inte lita på dem så mycket. Plus den statistiska metoden är lättare 8211 it8217s är nästan formela. Justering av Iron Condor Adjustments är det som skiljer handlarna från dabblersna. Det finns hundratals sätt att anpassa en condor och varje näringsidkare har hisher egna favoriter. Jag har ett par tekniker som jag tycker om att använda. Men det är svårt att veta hur du ska justera innan det är dags att justera. Till exempel, om du kommer in i en järnkondor i GOOG idag, och priset på beståndet går från 400 till 450 imorgon. That8217s över 10 flytta på en dag. Med ett drag så skulle jag använda en teknik för justering. Å andra sidan om det tar GOOG tre veckor att gå från 400 till 450, kan jag justera på ett annat sätt eller kanske inte alls. Justeringen och justeringspunkterna varierar beroende på den implicita volatiliteten hos de berörda alternativen. Det största problemet med Iron Condor Det vanligaste klagomålet för nya handlare är att du kan förlora mycket pengar i järnkondoren. Eftersom du riskerar mycket mer pengar än vad du står för att göra ännu en dålig månad kan du torka bort flera månaders vinst. Och det skulle vara sant, om du låter det hända. Men om du är som jag, och behandlar handel som ett företag och inte ett ersättare för Vegas, så skulle du inte låta din position förlora den maximala förlusten. Som en del av mina pengarhanteringsregler har jag en maximal förlust att jag skulle vara villig att ta på sig någon handel. När jag når min maximala förlust, (vilket är mycket mindre än det maximala jag kunde förlora på handeln), kommer jag ut. Jag vill aldrig förlora mer på en månad än jag kan göra om en månad eller två. Så fort jag får en handel, har jag en plan för hur mycket jag är villig att förlora. Så länge jag inte träffar det beloppet, kan jag stanna kvar i handeln. Jag handlar Iron Condors varje månad. Bli medlem för att få tillgång till min webbplats och mina nuvarande affärer. Du kan också se mina tidigare affärer. Gå med mig idag. För att lära känna mer om Iron Condors registrerar du dig för min GRATIS valkurs. För att registrera fyller du bara i ditt namn och e-postmeddelande i anmälningsformuläret längst upp till höger om den här sidan.
No comments:
Post a Comment